От: Peer-to-peer lending платформа
И ние се радваме, че имаме възможност да обсъдим заедно темата.
Въпросите ви наистина са много хубави и отсега ви казваме, че ще ги включим в секцията ни с въпроси и отговори, така че ви благодарим за приноса
Надяваме се да бъдат полезни и на останалите хора, които се интересуват от платформата ни.
А сега по въпросите.
1. Как се урежда въпросът с данък в/у печалба от лихви - при вас ли се удържа(стил банкова институция/ИП, които удържа данък дивидент) или човек трябва си предаде фин. Декларация?
Няма да удържаме данък върху печалбата от лихви. Това е отговорност на инвеститорите. Разчитаме на тяхната добросъвестност сами да декларират годишните си доходи от печалба. Освен това практиките в отделните държави се различават, а ние ще имаме и чуждестранни инвеститори.
Това, което уточняваме в момента за България, е как стои въпросът с данъчната основа и по-конкретно дали процентът загуби се приспада. Когато имаме конкретен отговор, ще споделим.
2. Как стои въпросът с ликвидността - при инвестирани средства в кредити, ако реша да изляза от тях и да си withdraw-на парите как стой въпросът? Вие ли ги купувате (като роля на маркетъ мейкър) и какъв е спредът ви или мога да ги продам на 3-то лице в платформата на Клеар?
Ликвидността на инвестицията е свързана със срока на кредитите, в които е инвестирано, и не предоставяме гаранции за нея.
Ще предлагаме вторичен пазар, където инвеститорите могат да продадат кредитите, в случай, че искат да изтеглят парите си по-рано. Ако лихвените проценти на пазара са се повишили, кредитите, отпуснати в миналото на ниски лихвени проценти, сега струват по-малко отколкото новите кредити. В такъв случай инвеститорите трябва да ги продадат с отстъпка от номиналната цена (но същото се случва и при инвестиции в облигации). В противен случай, могат да ги продадат с премия.
За да помогнем на инвеститорите да се ориентират каква е разумната цена за продажба, сме изградили модел, който взима предвид текущата ситуация на пазара и историята на плащанията по кредита до момента. Разбира се, инвеститорите сами преценяват дали да се съобразят с оценката ни.
Вторичният пазар е достъпен за всички инвеститори, като ние няма да се включваме като купувач. Инвеститорите ще получат парите си, след като кредитите бъдат продадени.
3. Какви комисионни взимате от всеки отпуснат кредити - фиксиран % или диференциран спрямо рисковият фактор?
В Klear начисляваме една единствена такса, която наричаме “такса за оценка”. Тя се заплаща, само когато кредитът е одобрен и финансиран.
Таксата представлява 0.54% до 3.00% от сумата, която е необходима на кредитополучателя. Точният й размер зависи от необходимата сума и рисковия сегмент, в който кредитополучателят ще попадне след оценка на кредитоспособността му.
4. Всички кредити ли ще бъдат необезпечени или ще има обезпечени?
Ще отпускаме само потребителски кредити, които са необезпечени.
5. Ако са необезпечени(запис на заповед/менителница) при просрочие вие ще продаде кредитът на колектор или сами търсите парите с ЧСИ - ако е продажба то какъв ще е дискаунтът?
При настъпване на просрочие, ние ще се заемем със събиране на вземането, защото имаме опит, и ще прилагаме мерки, които са етични и работещи.
Ако преценим, че нямаме възможност да съберем задължението, ще се обърнем към агенции за събиране на вземания. Продажната цена ще се определи след търг между поне 3 компании, като ще изберем тази, която предлага най-добра цена, има добра репутация и прилага етични практики.
Смятаме, че така е справедливо.
6. След колко време се счита даден кредит за просрочен?
Просрочен е всеки кредит, по който има дори 1 ден закъснение с плащането. Но ако имате предвид кога един кредит се счита за “несъбираем”, то е при достигане на 120 дни просрочие. Тогава ще продадем задължението на агенция за събиране на вземания (както описахме в предния въпрос).
7. Кога се очаква официалният старт?
Щеше ни се вече да сме готови, но сме във фаза на тестване и искаме да се уверим, че пускаме нещо стабилно.
Съвсем скоро ще стартираме, като първоначално ще бъде възможно само кандидатстването за кредит. След като привлечем достатъчно кредитополучатели, за да осигурим възможност за диверсификация на инвеститорите, ще отворим възможността и за инвестиране.
8. Има ли минимална и най-вече максимална сума като изискване за участие?
Минималната възможна инвестиция в един кредит е 2 лв.
Преценили сме, че за да се постигне едно добро ниво на диверсификация, инвестираната сума трябва да бъде разпределена в поне 50 кредита. Това прави минималната сума за инвестиране в платформата 100 лв.
Въвели сме и правило, с което да насърчаваме диверсификацията - максималната инвестиция в един кредит не може да надвишава 2% от парите в акаунта на инвеститора.
Нямаме ограничение в максималната сума за инвестиране в платформата, но препоръчваме на инвеститорите да не инвестират всичките си пари само на едно място.
9. Методиката за оценка на риска, която ще използвате е inhouse? Ще ползвате тази на трети лица или, като цяло ще се извършва от трети лица? Самата методика няма вероятност да я споделите предполагам?
Ще използваме наш кредитен скоринг - статистически модел, който изчислява как комбинацията от различни характеристики (социо-демографски харатеристики и кредитна история) влияе върху изплащането на кредита. Моделът е разработен от колегите ни в екипа, които имат близо 20 години опит в управлението на риска.
Няма как да направим модела публичен, защото това би било предпоставка за злоупотреби от страна на кредитополучателите. Но цялата информация, на база на която е направена оценката за всеки един кредит, ще бъде достатъпна за инвеститорите в анонимизиран вид и може да се използва, когато преценяват кой кредит да финансират.
10. Въпреки, че е конфиденциална информация по закон, ще има ли вариант да се види инфото за съответните инвеститори? До каква степен ще е прозрачността?
Не сме сигурни, че разбираме правилно въпроса дали данните на инвеститорите ще са видими.
Ще бъдем прозрачни до степента, в която не нарушаваме Закона за защита на личните данни.
Кредитополучателите получават кредит от Klear и ще превеждат месечните си вноски към нас. Няма да имат информация кой е закупил правата върху плащанията по кредита им.
Инвеститорите ще виждат в анонимизиран вид информацията, която сме използвали при оценка на кредитополучателя. Това включва неговите социо-демограските характеристики, финансово положение и кредитна история. Няма да виждат обаче личните данни, чрез които да могат пряко да идентифицират кредитополучателя (напр. ЕГН, три имена, точен адрес, телефон, т.н.).
11. Изплащането на лихвите ще става директно по предоставена банкова сметка или ще е в сметка на Klear и ще се извършва account management?
Плащанията ще се извършват през сметка на Klear. Всеки клиент ще има собствен акуант. Когато кредитополучателят направи плащане, парите ще постъпят по сметката на Klear. При настъпване на падежната дата за вноската, месечната вноска ще се разпредели по акаунтите на инвеститорите спрямо сумите, които са инвестирали. Инвеститорите от своя страна могат да преценят дали да изтеглят постъпилите суми или да ги реинвестират в нови кредити.
12. При вариант, в който инвеститор спешно иска да получи сумата си обратно, какви са възможностите/условията? Такси и време за извършване на операцията?
Описахме процеса при въпрос 2. Нямаме такси, ако инвеститорът реши да изтегли парите си по-рано и продаде кредитите на вторичния пазар.
Времето, което ще отнеме, зависи от пазара, т.е. кога ще се изкупят кредитите.
Инвестирането в p2p lending дава възможност да получиш по-висока доходност за парите си, но не е подходящо за хора, които имат ограничени спестявания и разчитат на тях при спешни ситуации.
13. Документите, които ще се качват, може ли да са на български?
Ще отпускаме кредити само хора с българско гражданство. Инвеститорите могат да бъда всички граждани на Европейската икономическа зона.
Необходимите документи за верификация ще бъдат на езика на националността на клиента.
14. Какво ти гарантира, че след като отпуснеш заем на някого, ще си вземеш парите след това?
В peer-to-peer lending модела рискът се понася от инвеститорите, но няма инвестиция, която да изключва риска. Именно затова, доходността при тях е по-висока.
Ние не твърдим, че ще елиминираме риска, а, че ще направим всичко възможно да го минимизираме:
- Влагаме дългогодишния си опит, знания и умения в това да направим обективна оценка на кредитополучателите. Ще одобряваме само тези, при които вероятността да не изпълнят задълженията си по кредита е минимална - това са т.нар. prime segment (това са банковите клиенти).
- Ще насърчаваме инвеститорите към диверсификация, т.е. да разпределят парите си сред максимално на брой кредити. Така, ако един не плати, печалбата от останалите коректни клиенти ще покрие загубата. Понеже още не сме стартирали дейността си, няма как да цитираме наши данни, затова ви съветваме да прочетете следната статия в сайта на Lending Memo, доказваща ползата от диверсификация в p2p lending - "When 200 Ain’t Enough: Diversification & Risk in P2P Lending" (все още не можем да слагаме линкове).
- Ще се грижим за събиране за просрочените вземания.
Екипът на Klear
